Mémoire d'actuariat

Une autre méthode de tarification des traités CAT XL par évènement en réassurance vie
Auteur(s) PELLERIN Anne
Société QBE Re
Année 2019

Résumé
L'objectif de ce mémoire est d'établir un nouveau modèle de tarification et d'estimation du risque de souscription pour les traités CAT Excess Of Loss par évènement, dans le cadre de la réassurance vie. Dans toute la suite du mémoire, nous nous sommes intéressés aux garanties décès et invalidité avec versement d'un capital correspondant à la somme assurée définie contractuellement. L'une des problématiques majeures est de modéliser le nombre d'assurés d'une même compagnie touchés par un évènement CAT, notamment dans le cas de polices de groupe. Une meilleure prise en compte du risque de concentration de l'hétérogénéité des profils de sommes assurées sont des apports importants par rapport au modèle de Strickler. Notre modélisation basée sur des évènements permet une meilleure flexibilité quant aux garanties des contrats et à la prise en compte de potentiels risques émergents. En outre, elle permet de déduire une méthode de suivi plus efficace de notre risque de souscription lié aux couvertures CAT.

Abstract
The aim of this Master's thesis is to build a new model to price Excess of loss per event treaties in life reinsurance and to estimate the underlying underwriting risk taken by a reinsurance company. We will only focus on death and disability insurance covers with the payment of a lump sum for each victim, as contractually defined. One of the main aims is to model the number of insured affected by a catastrophic event for a single company, particularly in the case of group policies. In this new model, the concentration risk and the heterogeneity of the sum insured profile are better taken into account compared to how there were in the Strickler model. This new model based on events is more flexible towards the contracts' specificities and the renewal data given by the insurance companies. Moreover, it can be easily adaptable to potential emerging threats. Finally, it also leads to a more efficient method of estimation of the underwriting risk for CAT covers. Key words: Life Reinsurance, Catastrophic events (CAT), Concentration risk, Excess of Loss per event pricing.

Mémoire complet