Mémoire d'actuariat

Le tarif actuariel nécessaire au marché mature de l\'assurance-crédit
Auteur(s) CARRE Nicolas
Société Euler Hermes
Année 2017
Confidentiel jusqu'au 27/04/2019

Résumé
L'objet de ce mémoire d'actuariat est de déterminer une grille de tarification des produits classiques d'assurance-crédit. Le modèle actuellement en place ne répond pas à certaines problématiques concrètes comme l'estimation simplifiée de la couverture à l'aveugle ("non-dénommé"). La prime d'assurance a trois composantes : la perte attendue, les frais administratifs et le coût du capital. Nous déterminerons la perte attendue à l'aide d'un modèle GLM dont les facteurs explicatifs seront notamment le grade moyen de la police (c'est-à-dire notre notation du portefeuille client), la taille de la police (matérialisée par le chiffre d'affaire de notre assuré), la zone géographique (correspondant au pays associé à la couverture) et le secteur d'activité de notre assuré. A partir du modèle théorique obtenu, nous déploierons une grille de tarification d'un prospect et nous réaliserons une revue de l'ensemble de notre portefeuille afin de déterminer les polices sous/sur-tarifées et ainsi éviter les risques de pertes discordantes et de résiliation.

Abstract
The purpose of this actuarial dissertation is to get a pricing of Credit Insurance classic products. The model currently used shows some limits such as the estimation of the blind cover claims (unnamed cover). The insurance premium is composed of three elements: the expected loss, the administrative expenses and the cost of capital. We will determine the expected loss with a GLM model where the explanatory variables are including the average grade of the policy (i.e. our rating of the portfolio of the customer), the size of the policy (i.e. the turnover of the customer), the geographic zone (linked to the country of the cover) and the trade sector. Based on the theoretical model that will determine, we will create a grid of prices and we will review all the policies of our portfolio to find under/over-priced policies with a risk of unexpected claims and cancelation.