Mémoire d'actuariat

Etude du risque de base et de tendance des risques liés aux produits Critical Illness et impact sur la profitabilité
Auteur(s) DANHO Djrobié
Société AXA GIE
Année 2019
Confidentiel jusqu'au 13/11/2024

Résumé
Les produits d'assurance couvrant les Maladies Redoutées (Critical Illness ou CI) sont des produits indemnisant les assurés par un paiement forfaitaire après avoir été diagnostiqué d'une maladie spécifique qui respecte la définition figurant sur leur police d'assurance. Les assureurs se doivent donc de mesurer le plus précisément possible les risques auxquels sont soumis les produits Critical Illness afin de pouvoir déterminer de manière appropriée les primes. Parmi ces risques, l'on retrouve notamment le risque de morbidité qui est le risque prépondérant. L'estimation du risque de morbidité s'avère d'autan plus complexe que, contrairement à d'autres produits d'assurance, l'on ne dispose pas d'un historique de données nationales encore moins de portefeuille profond. Ce mémoire vise ainsi à estimer le risque de base et de tendance des risques lés aux produits Critical Illness et évaluer l'impact sur la tarification et la profitabilité. plus précisément, ce mémoire met en évidence d'une part des méthodes permettant de s'ajuster au risque de base des taux d'incidence de maladies critiques et d'autre part des méthodes projetant l'évolution des taux d'incidence dans le futur afin d'anticiper le risque de tendance. A l'issue de cette étape, une table de morbidité prospective est construite. Cette table est introduite dans un second temps dans un outil de tarification et de profitabilité dans lequel plusieurs scénarios sont effectués.

Abstract
Insurance products covering Critical Illness (CI) are products that compensate insured persons with a lum sum payment after being diagnosed with a specific illness that meets the definition on their insurance policy. Insurers must therefore measure as accurately as possible the risks to which Critical Illness products are subject in order to determine premiums appropriately. These risks include the morbidity risk, which is the overriding risk. The complexity of estimating morbidity risk in compounded by the fact that, unlike other insurance products, there is few historical national data and less historical portfolio. The purpose of this study is to estimate the basis risk and trend risk of risks related to Critical Illness products and to assess the impact on pricing and profitability. More specifically, this report highlights on the one hand methods for adjusting to the basis risk of the incidence rates of critical diseases and on the other hand methods for projecting the evolution of incidence rates int he future in order to anticipate the trend risk. At the end of this stage, a prospective morbidity table is constructed. This table is subsequently introduced in a pricing and profitability tool in which several scenarios are performed.